藥用價值
中藥材桂枝是肉桂的幹燥嫩枝，壹般在春、夏季節采收，去除葉後直接曬幹或切片曬幹即可。桂枝辛溫，可祛風寒，能治療感冒風寒、發熱惡寒等。
其性味辛、甘，溫，入肺、心、膀胱經，是主治裏寒常用的溫裏藥，具有補元陽、通血脈、暖脾胃之功效，常與補肝腎藥、補氣血藥配伍，治療腎陽不足、命門火衰、肢冷脈微，與其它溫裏藥配伍治療脘腹冷痛、寒痹腰痛，具有明顯的鎮痛和抗癌防癌的作用。現有的各種驅風油類藥物如清涼油、風濕油等皆含有桂油成分。
主要功能：桂枝能發汗解肌，溫經通脈，助陽化氣，散寒止痛。主風寒表證；寒濕痹痛；四肢厥冷；經閉痛經；癥瘕結塊；胸痹；心悸；痰飲；小便不利。用於風寒感冒，脘腹冷痛，血寒經閉，關節痹痛，痰飲，水腫，心悸，奔豚。用法用量：3～9克 。 主治麻瘋病的“苯丙礬”其主要成分即桂油，肉桂的其它副產品如桂枝、桂子、桂丁、桂盅等都有不同的藥理作用，在中藥中廣為應用。
常用功能： 1．風寒感冒。本品辛甘溫煦，甘溫通陽扶衛，其開腠發汗之力較麻黃溫和，而善於宣陽氣於衛分，暢營血於肌表，故有助衛實表，發汗解肌，外散風寒之功。對於外感風寒，不論表實無汗、表虛有汗及陽虛受寒者，均宜使用。如治療外感風寒、表實無汗者，常與麻黃同用，以開宣肺氣，發散風寒，如麻黃湯（《傷寒論》）；若外感風寒、表虛有汗者，當與白芍同用，以調和營衛，發汗解肌，如桂枝湯（《傷寒論》）；若素體陽虛、外感風寒者，每與麻黃、附子、細辛配伍，以發散風寒，溫助陽氣。
2．寒凝血滯諸痛證。本品辛散溫通，具有溫通經脈，散寒止痛之效。如胸陽不振，心脈瘀阻，胸痹心痛者，桂枝能溫通心陽，常與枳實、薤白同用，如枳實薤白桂枝湯（《金匱要略》）；若中焦虛寒，脘腹冷痛，桂枝能溫中散寒止痛，每與白芍、飴糖等同用，如小建中湯（《金匱要略》）；若婦女寒凝血滯，月經不調，經閉痛經，產後腹痛，桂枝既能溫散血中之寒凝，又可宣導活血藥物，以增強化瘀止痛之效，多與當歸、吳茱萸同用，如溫經湯（《金匱要略》）；若風寒濕痹，肩臂疼痛，可與附子同用，以祛風散寒、通痹止痛，如桂枝附子湯（《傷寒論》）。 3．痰飲、蓄水證。本品甘溫，既可溫扶脾陽以助運水，又可溫腎陽、逐寒邪以助膀胱氣化，而行水濕痰飲之邪，為治療痰飲病、蓄水證的常用藥。如脾陽不運，水濕內停所致的痰飲病眩暈、心悸、咳嗽者，常與茯苓、白術同用，如苓桂術甘湯（《金匱要略》）；若膀胱氣化不行，水腫、小便不利者，每與茯苓、豬苓、澤瀉等同用，如五苓散（《傷寒論》）。 4．心悸。本品辛甘性溫，能助心陽，通血脈，止悸動。如心陽不振，不能宣通血脈，而見心悸動、脈結代者，每與甘草、人參、麥冬等同用，如炙甘草湯（《傷寒論》）。若陰寒內盛，引動下焦沖氣，上淩心胸所致奔豚者，常重用本品，如桂枝加桂湯（《傷寒論》）。 用法用量煎服，3～9g。 使用註意本品辛溫助熱，易傷陰動血，凡外感熱病、陰虛火旺、血熱妄行等證，均當忌用。孕婦及月經過多者慎用。
經濟價值
肉桂是名貴的香料植物，桂皮粉在西方國家通常用來烤制面包、點心，腌制肉類食品。桂油主要成分除肉桂醛外，還含有苯甲醛、肉桂醇、丁香烯、香豆素等十多種成分，廣泛用於飲料、食品的增香、醫藥配方、調和香精和高級化妝品。肉桂材質優良，結構細致，不易開裂，可制作高檔家具。
生態價值
肉桂樹四季常綠，枝葉繁盛，生物量和落葉量大，能有效地改良土壤和涵養水源。